作為深度參與零售金融轉(zhuǎn)型的城農(nóng)商行代表之一，江蘇銀行2020年中財報告捷。
江蘇銀行盈利能力不僅大幅拉開行業(yè)平均水平，而且在不良資產(chǎn)控制上更是讓同業(yè)羨煞。
盡管江蘇銀行零售貸款業(yè)務(wù)的整體增速有所放緩，但其個人消費貸款比重還在持續(xù)提升，信用卡累計發(fā)卡數(shù)更是同比增漲65%，不良率持續(xù)降至1.59%。
零售貸款業(yè)務(wù)放緩，不良率創(chuàng)歷史最佳
8月14日晚間，江蘇銀行率先公布其2020H1財報。
首先，聚焦零售貸款方面，江蘇銀行2020上半年的貸款余額為4152.9億元，占江蘇銀行所有貸款總額的36.47%，較年初36.13%有所提升。
進一步分析，零售貸款額同比增長27.8%，而在2019H1財報中，這一同比增速為50.2%，這表明在近一年的零售貸款業(yè)務(wù)規(guī)模上，江蘇銀行已經(jīng)明顯放慢了腳步。
這背后的原因之一，可能與近年來監(jiān)管加緊對助貸規(guī)模的限制有關(guān)。
在零售貸款業(yè)務(wù)內(nèi)部結(jié)構(gòu)上，江蘇銀行也在做進一步調(diào)整。其財報也顯示，在報告期內(nèi)其“整合‘稅e融’、‘金e融’等產(chǎn)品，上線‘隨e貸’經(jīng)營貸和消費貸。”
具體而言，除了住房按揭貸款以外，個人消費貸款、個人經(jīng)營貸款和信用卡的同比增速分別為32.2%、-2.5%和15.6%，這代表江蘇銀行仍然在推進個人消費貸款產(chǎn)品，但有所放慢，而針對個人經(jīng)營貸款業(yè)務(wù)則正在縮量。
值得一提的是，江蘇銀行的信用卡增速也有所減弱。
在2019H1報告中，2019上半年新增發(fā)放信用卡55.2萬張；信用卡透支余額166.06億元，同比增長16.64%。
相較而言，2020上半年新增信用卡57.28萬張，余額同比增速下降至15.6%，但信用卡業(yè)務(wù)不良率卻同時下降至1.59%。
這可能意味著江蘇銀行正有意克制其信用卡額度規(guī)模，同時，配合監(jiān)管需要以及經(jīng)濟環(huán)境影響，江蘇銀行也適度放寬信用卡貸后管理指標。
但在此基礎(chǔ)之上，江蘇銀行仍大幅提高了今年上半年的貸款損失準備金額。由于江蘇銀行的資產(chǎn)質(zhì)量明顯趨好，大幅提高貸款損失準備更多的是來自于宏觀經(jīng)濟的壓力，為今年下半年或明年的壞賬計提做準備。
報告顯示，截至2020年6月30日，江蘇銀行貸款損失準備金額為385.5億元，相較2019年全年的334.2億元，提高了超過50億元。
而零售貸款業(yè)務(wù)資產(chǎn)減值損失準備大幅增加，江蘇銀行上半年的信用減值損失為94億元，同比2019年上半年的71億元，大幅增漲了23億元。
撥備率大幅提升14%，凈息差不降反增
此外，江蘇銀行整體數(shù)據(jù)顯示，江蘇銀行上半年營收入為250.56億元，同比增長14.33%；總資產(chǎn)和總負債分別達到2.225萬億元和2.063萬億元，同比增長分別為8.72%和7.59%。
此外，江蘇銀行不良貸款率為1.37%，較上年末下降0.01個百分點；撥備覆蓋率246.82%，較上年末升14.03個百分點。
對比中國銀保監(jiān)會數(shù)據(jù)顯示，截至2020年6月末，我國銀行業(yè)境內(nèi)總資產(chǎn)301.5萬億元，同比增長9.8%；不良貸款余額3.6萬億元，比年初增加4004億元，不良貸款率2.10%，比年初上升0.08個百分點；撥備覆蓋率178.1%，比年初下降4個百分點。
大體上，江蘇銀行的規(guī)模增速要慢于全國銀行業(yè)的均值，但是在資產(chǎn)質(zhì)量以及撥備率上，江蘇銀行顯著優(yōu)于行業(yè)平均水平。
在存貸比指標上，截至2020年6月30日，江蘇銀行的存貸比為82.22%，較年初的82.67%有所下降，這也可能反映出江蘇銀行今年將會偏保守地對待資產(chǎn)規(guī)模不斷增長的需要。
另一方面，江蘇銀行的經(jīng)營效率和盈利能力也有所上升。
財報顯示本期末，其成本收入比指標進一步下降至23.43%，而在2019年和2018年這一指標分別為25.64%和28.68%。在整體的凈息差和凈利差上，江蘇銀行進一步擴大盈利空間，相較年初其凈息差擴大16BP至2.10%、凈利差擴大15BP至1.87%。
這有別于此前的市場認為今年上半年商業(yè)銀行的利差空間會大幅收窄的消極預(yù)期。
上半年國家“六穩(wěn)”、“六?！钡慕?jīng)濟工作下，銀行迎來了多次降準，反映到江蘇銀行本期財報上，其杠桿率由年初的5.8%升至6.2%。
消金牌照——破局區(qū)域限制的鑰匙
不過，在做大做優(yōu)的同時，江蘇銀行也有不得不面對的現(xiàn)實問題——區(qū)域限制。
報告期末，江蘇銀行82.43%的信貸資產(chǎn)均集中在江蘇省內(nèi)，而且這一占比數(shù)字仍在逐步提高（2018年末為78.98%）。如何拓展市場空間仍然是懸在江蘇銀行心口的一塊石頭。當然，這也是所有中小銀行共同面臨的問題。
消費金融牌照，是破解這一難題的有效方法之一。
自從2019年下半年消金牌照開閘之后，已經(jīng)有三家消金公司落地（平安消金、小米消金和陽光消金），參與者均有銀行身影（平安銀行、重慶農(nóng)商行和光大銀行）。此外，建設(shè)銀行和南京銀行等銀行也分別在申請消費金融牌照的路上。
從目前江蘇銀行自有的消費金融產(chǎn)品端看，其主推的消費類貸款產(chǎn)品為：隨e貸和卡易貸，兩者的最高額度均為30萬元，均用于消費類用途（如購車、裝修、旅游、購物等），主要區(qū)別在于隨e貸為全線上審批放款，而卡易貸則是線下申請銀行審批。
實際上，江蘇銀行對互聯(lián)網(wǎng)科技長期保持著開放態(tài)度，這也是其零售貸款業(yè)務(wù)長期保持同陣營銀行頭列的原因。在與頭部互金平臺的合作上，江蘇銀行長期保持著與京東數(shù)科和螞蟻集團的緊密關(guān)系，深度參與京東“金條”的資金合作，還與螞蟻借唄聯(lián)合打造大額現(xiàn)金貸產(chǎn)品“借唄+”。
而在自身“智慧零售”的轉(zhuǎn)型戰(zhàn)略上，江蘇銀行也投入了大量資金和資源，推出手機銀行5.0版、直銷銀行5.0升級版，持續(xù)拓展線上零售應(yīng)用場景生態(tài)圈。
從2019年末主要城農(nóng)商行的個人消費貸款余額數(shù)據(jù)來看，江蘇銀行已經(jīng)超過了此前風(fēng)頭無兩的寧波銀行，坐穩(wěn)了這塊業(yè)務(wù)的“二把交椅”，距離第一名上海銀行僅相距100億元。而這三家銀行也是僅有的個人消費資產(chǎn)過千億元的城農(nóng)商行。