近日，陸金所平臺全面上線投資者適當(dāng)性管理體系（ 簡稱KYC2.0系統(tǒng)），率先在互聯(lián)網(wǎng)金融行業(yè)投資者適當(dāng)性管理方面做出實質(zhì)舉措。該系統(tǒng)通過產(chǎn)品評級以及借助大數(shù)據(jù)、機器學(xué)習(xí)、問卷等方式對投資者“精準(zhǔn)畫像”，最終實現(xiàn)投資者風(fēng)險承受能力與產(chǎn)品風(fēng)險的精準(zhǔn)匹配，讓投資者買到合適的產(chǎn)品。
2015年12月，陸金所正式推出KYC1.0系統(tǒng)，初步建立包括風(fēng)險政策、信用評級、信息披露、預(yù)警監(jiān)控、風(fēng)控系統(tǒng)、風(fēng)險評價、資產(chǎn)與資金的精準(zhǔn)匹配等覆蓋投資全過程的、立體化的風(fēng)險管理體系。近期陸金所正式推出的KYC 2.0系統(tǒng)，力求通過大數(shù)據(jù)技術(shù)，機器學(xué)習(xí)以及金融工程等方法，建立完整的互聯(lián)網(wǎng)財富管理平臺投資者適當(dāng)性管理體系。
據(jù)陸金所介紹，陸金所KYC2.0系統(tǒng)在原有的保守、穩(wěn)健、平衡、成長、進(jìn)取五大類型基礎(chǔ)上對投資者風(fēng)險承受力評估結(jié)果進(jìn)行量化，每位用戶都會獲得專屬的風(fēng)險承受能力分值，又稱“堅果財智分”。該系統(tǒng)利用問卷和大數(shù)據(jù)技術(shù)從主觀和客觀兩大維度對用戶風(fēng)險承受能力進(jìn)行綜合測評，對投資者風(fēng)險承受能力的判斷更精準(zhǔn)。
陸金所此次上線的KYC2.0最大特點是更多地利用了大數(shù)據(jù)技術(shù)、機器學(xué)習(xí)等在資金端對投資者進(jìn)行“精準(zhǔn)畫像”，并提供智能推薦服務(wù)：
一是利用大數(shù)據(jù)技術(shù)測評，評估結(jié)果更加客觀。傳統(tǒng)單純調(diào)查問卷評估結(jié)果容易受到投資者主觀意愿影響，陸金所KYC2.0系統(tǒng)一方面使用優(yōu)化后的問卷重點測評用戶主觀風(fēng)險偏好，另一方面利用大數(shù)據(jù)技術(shù)評估用戶真實客觀實力。在綜合用戶主觀風(fēng)險偏好和客觀實力后，給予用戶“堅果財智分”，綜合評價其風(fēng)險承受能力。
二是利用機器學(xué)習(xí)，對用戶“堅果財智分”進(jìn)行實時動態(tài)調(diào)整以反映用戶風(fēng)險承受能力的變化。在用戶后續(xù)使用過程中，陸金所KYC2.0系統(tǒng)將根據(jù)用戶不斷積累的投資行為等數(shù)據(jù)對指標(biāo)及參數(shù)進(jìn)行自動調(diào)整，從而更準(zhǔn)確反映用戶風(fēng)險承受能力。而且，該系統(tǒng)能夠根據(jù)客戶投資經(jīng)驗的累積、投資知識的學(xué)習(xí)等動態(tài)更新測評結(jié)果。
三是服務(wù)智能化。KYC2.0系統(tǒng)不但會嚴(yán)格執(zhí)行匹配規(guī)則，限制投資者購買不匹配的產(chǎn)品，還能為用戶分析現(xiàn)有資產(chǎn)配置比例，根據(jù)用戶風(fēng)險測評結(jié)果為其提供投資組合建議，供投資者參考。
業(yè)內(nèi)評論者認(rèn)為，此舉可謂在互聯(lián)網(wǎng)金融領(lǐng)域，乃至整個金融行業(yè)投資者適當(dāng)性管理方面的重要創(chuàng)新，彌補了互聯(lián)網(wǎng)金融平臺普遍缺乏對投資者真實情況進(jìn)行背調(diào)的風(fēng)控空白，真正將對投資者“精準(zhǔn)畫像”落實到實際運營當(dāng)中。
陸金所副總經(jīng)理兼首席風(fēng)險執(zhí)行官楊峻表示：“互聯(lián)網(wǎng)金融本質(zhì)仍然是金融，必須遵循金融的固有規(guī)律，互聯(lián)網(wǎng)金融平臺不能夠為了客戶體驗，為了追求交易量或者短期利潤而犧牲投資者適當(dāng)性管理。對于財富管理業(yè)務(wù)，不論是線上還是線下，都必須做好投資者適當(dāng)性管理，即將合適的產(chǎn)品賣給合適的投資者，做到買者自負(fù)、賣者有責(zé)，真正對投資者負(fù)責(zé)，推動行業(yè)健康發(fā)展。”（21世紀(jì)經(jīng)濟報道）