進(jìn)入2016年,隨著牌照的收緊、各項(xiàng)監(jiān)管政策頻頻落地等,第三方支付仍取得了較快的增長(zhǎng)。

  近日,Analysys易觀發(fā)布的《中國(guó)第三方支付市場(chǎng)專(zhuān)題研究報(bào)告2016上半年》(以下簡(jiǎn)稱(chēng)《報(bào)告》)顯示,第三方支付市場(chǎng)已經(jīng)步入應(yīng)用成熟期,上半年移動(dòng)支付行業(yè)交易規(guī)模134776億元,互聯(lián)網(wǎng)支付行業(yè)交易總規(guī)模達(dá)90148億元。

  多位業(yè)內(nèi)人士分析指出,2016年,資本市場(chǎng)回冷,經(jīng)濟(jì)增速下行,如何看準(zhǔn)形勢(shì)部署市場(chǎng),成了各大第三方支付公司的首要問(wèn)題,大數(shù)據(jù)監(jiān)測(cè)、互聯(lián)網(wǎng)營(yíng)銷(xiāo)、征信等增值服務(wù)將成為第三方支付企業(yè)盈利突破口。

  與此同時(shí),《每日經(jīng)濟(jì)新聞》記者注意到,今年以來(lái),鑒于牌照發(fā)放的收緊,頻現(xiàn)支付企業(yè)被收購(gòu)。

  據(jù)不完全統(tǒng)計(jì),今年以來(lái),已有10余家企業(yè)通過(guò)全資收購(gòu)或入股的方式獲得支付牌照,交易價(jià)格均在數(shù)億元以上。

  “牌照收緊會(huì)影響持牌機(jī)構(gòu)的估值,牌照的交易價(jià)格會(huì)持續(xù)走高,越來(lái)越多的機(jī)構(gòu)意識(shí)到支付端的重要性。”豐瑞祥&祥付寶營(yíng)銷(xiāo)總裁李紫建向《每日經(jīng)濟(jì)新聞》記者分析指出。

  兩巨頭競(jìng)爭(zhēng)將進(jìn)入白熱化

  雖然監(jiān)管層正逐漸加強(qiáng)對(duì)第三方支付的監(jiān)管,不過(guò)第三方支付尤其是移動(dòng)支付依舊保持快速增長(zhǎng),引來(lái)各方企業(yè)的加速布局。

  10月9日,Analysys易觀發(fā)布的《報(bào)告》顯示,移動(dòng)支付行業(yè)上半年整體交易規(guī)模達(dá)134776億元。其中,2016年二季度,擺脫春節(jié)的影響,中國(guó)第三方支付移動(dòng)支付市場(chǎng)增速回暖,交易規(guī)模達(dá)75037億元,環(huán)比增長(zhǎng)25.68%。

  “移動(dòng)支付快速增長(zhǎng),得益于中國(guó)移動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)產(chǎn)業(yè)快速布局、智能設(shè)備普及、O2O支付渠道廣泛鋪開(kāi);線上線下業(yè)務(wù)覆蓋推廣迅速,應(yīng)用場(chǎng)景豐富;移動(dòng)支付不受網(wǎng)點(diǎn)和時(shí)間等限制,能夠滿足消費(fèi)者隨時(shí)隨地消費(fèi)、面對(duì)面交易等多種需求,解決傳統(tǒng)支付模式現(xiàn)金支付、刷卡支付等諸多痛點(diǎn),適用于衣食住行游購(gòu)?qiáng)实戎T多方面,極大地提升了用戶(hù)體驗(yàn)?!崩钭辖ū硎?。

  李紫建還進(jìn)一步向《每日經(jīng)濟(jì)新聞》記者分析指出,“9·6費(fèi)改”更是引爆了移動(dòng)支付市場(chǎng)規(guī)模快速增長(zhǎng)。

  早前,國(guó)家發(fā)改委、中國(guó)人民銀行聯(lián)合印發(fā)的《關(guān)于完善銀行卡刷卡手續(xù)費(fèi)定價(jià)機(jī)制的通知》(以下簡(jiǎn)稱(chēng)《通知》)中,對(duì)競(jìng)爭(zhēng)較為充分的收單環(huán)節(jié)服務(wù)費(fèi),由現(xiàn)行政府指導(dǎo)價(jià)改為市場(chǎng)調(diào)節(jié)價(jià),收單機(jī)構(gòu)與商戶(hù)協(xié)商確定具體費(fèi)率。而該費(fèi)改已于9月6日起正式實(shí)施。

  事實(shí)上,除了移動(dòng)支付之外,互聯(lián)網(wǎng)支付也保持穩(wěn)定的格局。

  數(shù)據(jù)顯示,上半年互聯(lián)網(wǎng)支付行業(yè)交易總規(guī)模90148億元,其中Q2規(guī)模達(dá)46500億元,環(huán)比增長(zhǎng)6.5%。

  “第三方支付市場(chǎng)規(guī)模數(shù)年來(lái)成倍增長(zhǎng),發(fā)展之迅速有目共睹。2016年,資本市場(chǎng)回冷,經(jīng)濟(jì)增速下行,如何看準(zhǔn)形勢(shì)部署市場(chǎng),成了各大第三方支付公司的首要問(wèn)題。移動(dòng)支付市場(chǎng)擁有多重利好因素,自然成為眾多公司的沖鋒陣地。如何在大趨勢(shì)中繼續(xù)脫穎而出,是2016年的關(guān)鍵任務(wù);今年也將成為行業(yè)的歷史性拐點(diǎn)?!币讓氈Ц度耸糠治鲋赋?。

  與此同時(shí),《每日經(jīng)濟(jì)新聞》記者注意到,實(shí)際上,支付寶和財(cái)付通占據(jù)了近90%的移動(dòng)支付市場(chǎng)份額?!翱梢灶A(yù)測(cè)的是,接下來(lái)兩巨頭之間的競(jìng)爭(zhēng)將進(jìn)入白熱化程度,今年三、四季度可能會(huì)成為一個(gè)歷史性拐點(diǎn)?!币讓氈Ц度耸糠治鲋赋?,除了兩大巨頭,其他行業(yè)排名靠前的支付公司,也逐漸出現(xiàn)了兩級(jí)分化的局面。移動(dòng)布局更全面、行業(yè)扎根更深入的公司,展現(xiàn)出不容小覷的上升趨勢(shì)。

  Analysys易觀方面人士更是分析指出,支付企業(yè)通過(guò)對(duì)用戶(hù)和商戶(hù)的覆蓋,積累起海量交易數(shù)據(jù)。未來(lái),第三方支付企業(yè)對(duì)其所擁有數(shù)據(jù)的挖掘和應(yīng)用變得更加重要,由此衍生出的如互聯(lián)網(wǎng)營(yíng)銷(xiāo)、征信等增值服務(wù)將成盈利突破口。

  從去年開(kāi)始管理層加強(qiáng)監(jiān)管

  值得注意的是,在快速發(fā)展的同時(shí),第三方支付行業(yè)也面臨著欺詐風(fēng)險(xiǎn)、信用風(fēng)險(xiǎn)、洗錢(qián)風(fēng)險(xiǎn)等。

  《每日經(jīng)濟(jì)新聞》記者梳理發(fā)現(xiàn),從2015年開(kāi)始,管理層加強(qiáng)監(jiān)管第三方支付行業(yè),監(jiān)管政策頻出。尤為引人注意的是,不僅有3家機(jī)構(gòu)的支付牌照被注銷(xiāo),而且在續(xù)牌過(guò)程中,至少有9家支付機(jī)構(gòu)被調(diào)減了業(yè)務(wù)范圍。

  “從第三方支付行業(yè)整體發(fā)展來(lái)看,監(jiān)管層對(duì)第三方支付的發(fā)展空間和業(yè)務(wù)模式都有了清晰的規(guī)劃,第三方支付再次被定位為小額、快捷、便民服務(wù)、小微支付中介?!盇nalysys易觀方面人士分析指出,不過(guò),第三方支付企業(yè)的業(yè)務(wù)范圍和收益都變得可以預(yù)見(jiàn),市場(chǎng)可見(jiàn)的變量正逐漸減少:技術(shù)實(shí)力強(qiáng)和市場(chǎng)占有率更高的企業(yè)將擁有更多話語(yǔ)權(quán);業(yè)務(wù)范圍單一、市場(chǎng)占有率低的公司利用現(xiàn)有渠道進(jìn)行差異化服務(wù)成必然趨勢(shì)。他還進(jìn)一步表示,監(jiān)管機(jī)構(gòu)對(duì)業(yè)務(wù)范圍進(jìn)行逐項(xiàng)審核放行的思路,較之簡(jiǎn)單的吊銷(xiāo)牌照,能夠?qū)⑿袠I(yè)沖擊控制在最小范圍內(nèi),但對(duì)于違規(guī)嚴(yán)重的機(jī)構(gòu),即使能夠續(xù)牌,其價(jià)值也將大幅縮水。

  此外,《每日經(jīng)濟(jì)新聞》記者還注意到,由于牌照發(fā)放的收緊,支付行業(yè)的并購(gòu)也在增加。

  比如美的集團(tuán)3億元收購(gòu)神州通付;恒大5.7億元收購(gòu)集付通獲得支付牌照;美團(tuán)點(diǎn)評(píng)收購(gòu)錢(qián)袋寶等。

  “歷史‘清白’的第三方支付公司更受資本市場(chǎng)青睞。根據(jù)市場(chǎng)行情預(yù)計(jì),第三方支付公司價(jià)格增至4億~6億元,未來(lái)行業(yè)并購(gòu)事件將進(jìn)一步增加?!盇nalysys易觀方面人士表示。

  李紫建在接受《每日經(jīng)濟(jì)新聞》記者采訪時(shí)亦分析指出,牌照收緊會(huì)影響持牌機(jī)構(gòu)的估值,牌照的交易價(jià)格會(huì)持續(xù)走高,越來(lái)越多的機(jī)構(gòu)意識(shí)到支付端的重要性。支付作為一個(gè)引導(dǎo)工具,把客戶(hù)的忠誠(chéng)度、客戶(hù)的黏性、包括客戶(hù)和你接觸的頻率進(jìn)一步提升,從而在里面挖掘交叉銷(xiāo)售的機(jī)會(huì),這具有比較重要的意義。(每日經(jīng)濟(jì)新聞)